Inversión y costes

El capital de implantación se concentra en el material vegetal, la preparación del suelo y el sistema hídrico.

CAPEX de implantación 418,2 k€

Inversión de implantación

€/ha 10,5 k€

40 ha

Contingencia 20,0 k€

4,8 %

Payback del proyecto Año 10

Primer año en que el acumulado del proyecto pasa a positivo

CAPEX de implantación

Presupuesto en tres escenarios de coste para la implantación de la plantación.

Categoría	Presupuesto (€)	% del total	€/ha	Origen
Estudios de suelo, agua, topografía y diseño agronómico	1.000 €	0,2 %	25	Estimación
Preparación del terreno y enmiendas de fondo	130.000 €	31,1 %	3.250	Estimación
Plantas injertadas, tutores y fijaciones	129.236 €	30,9 %	3.231	Oferta
Marcaje GPS y plantación	16.000 €	3,8 %	400	Estimación
Red de riego y fertirriego	35.000 €	8,4 %	875	Estimación
Captación, balsa y bombeo	36.000 €	8,6 %	900	Estimación
Cerramiento y accesos internos	15.000 €	3,6 %	375	Estimación
Electrificación, solar y cuadros	25.000 €	6,0 %	625	Estimación
Estación meteorológica y sensores	1.000 €	0,2 %	25	Estimación
Ingeniería, proyecto y licencias	10.000 €	2,4 %	250	Estimación
Contingencia	20.000 €	4,8 %	500	Estimación
Total	418.236 €	100 %	10.456

Composición del CAPEX base

No incluye costes de plataforma, asesoría financiera ni captación de capital externo. Tampoco incluye maquinaria — ver el modelo de operación, en los costes de explotación.

Costes de explotación

Los primeros cinco años corresponden a la fase de instalación, sin ingresos. El coste por hectárea sube a medida que el huerto entra en producción.

Modelo de operación — sin inmovilizado

El proyecto no adquiere maquinaria. Todas las operaciones de campo, incluida la recolección mecanizada, se contratan a terceros y su coste está incorporado en el OPEX por hectárea que se muestra abajo. Por eso el CAPEX no incluye tractor, aperos ni equipo de cosecha: a esta escala, contratar evita inmovilizar capital que la plantación no amortiza.

Partidas en euros por hectárea. La última columna es el coste total anual de la plantación.
Año	Servicios	Consumibles	Agua y energía	Seguros	Estructura	Total €/ha	Total €
1	450,00 €	200,00 €	130,00 €	20,00 €	400,00 €	1.200,00 €	48.000,00 €
2	450,00 €	200,00 €	130,00 €	20,00 €	400,00 €	1.200,00 €	48.000,00 €
3	450,00 €	200,00 €	130,00 €	20,00 €	400,00 €	1.200,00 €	48.000,00 €
4	450,00 €	200,00 €	130,00 €	20,00 €	400,00 €	1.200,00 €	48.000,00 €
5	450,00 €	200,00 €	130,00 €	20,00 €	400,00 €	1.200,00 €	48.000,00 €
6	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
7	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
8	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
9	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
10	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
11	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
12	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
13	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
14	620,00 €	280,00 €	220,00 €	80,00 €	400,00 €	1.600,00 €	64.000,00 €
15	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
16	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
17	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
18	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
19	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
20	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
21	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
22	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
23	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
24	780,00 €	350,00 €	260,00 €	110,00 €	400,00 €	1.900,00 €	76.000,00 €
25	940,00 €	420,00 €	310,00 €	130,00 €	400,00 €	2.200,00 €	88.000,00 €
26	940,00 €	420,00 €	310,00 €	130,00 €	400,00 €	2.200,00 €	88.000,00 €
27	940,00 €	420,00 €	310,00 €	130,00 €	400,00 €	2.200,00 €	88.000,00 €
28	940,00 €	420,00 €	310,00 €	130,00 €	400,00 €	2.200,00 €	88.000,00 €
29	940,00 €	420,00 €	310,00 €	130,00 €	400,00 €	2.200,00 €	88.000,00 €
30	940,00 €	420,00 €	310,00 €	130,00 €	400,00 €	2.200,00 €	88.000,00 €
Total de los 30 años							2.104.000,00 €

Costes de explotación

Servicios: Contrato único de prestación: poda, fertirriego, tratamientos, recolección y laboreo.
Consumibles: Abonos y fitosanitarios, facturados aparte del contrato de servicios.
Agua y energía: Captación: licencias, canon de recursos hídricos y mantenimiento. Energía: mantenimiento del sistema solar.
Seguros: Seguro de cosecha y multirriesgo. Casi nulo antes de haber producción.

Costes de estructura

Fijos, no varían con la superficie explotada. Repartidos entre la superficie de la plantación para entrar en la tabla anterior.

Dirección técnica (agrónomo, tiempo parcial): 8.000 €
Contabilidad y fiscalidad: 2.800 €
Seguros de la empresa y responsabilidad civil: 1.200 €
Tasas, licencias y recursos hídricos: 1.000 €
Comunicaciones, software y plataforma de monitorización: 1.200 €
Desplazamientos: 1.000 €
Análisis de suelo y foliares: 800 €
Total por año: 16.000 €
Por hectárea: 400 €

Cash flow del proyecto

Flujo anual y acumulado del proyecto, incluyendo la inversión inicial en el año 0, reinversiones y apoyos anuales a la renta.

El modelo prevé reinversiones puntuales en los años 10, 15 y 20, y apoyos anuales a la renta constantes.